神谕是一个好的预言者吗？

原题：“DEFI护卫：预言的重要性”

作者：Charles J read

大多数对区块链感兴趣的人应该听说过DeFi，知道如何使用DeFi的人也明白DeFi的含义，但有一个方面尚未得到充分研究：价格预测因素及其对DeFi应用的影响。

预言机是第三方服务，它提供执行智能合约所需的数据，而智能合约通常与价格有关。

在探索一些新的解决方案之前，我将分析一些流行的DeFi项目及其使用的预言机系统，分析它们的优缺点，并对如何构建一个公平的预言机/数据检索生态系统提出一些建议。

预言机是一个好的预言者吗？

传统的金融体系需要中介机构，因此会出现单点失效。它们容易发生腐败、欺诈、安全事件等。智能合约和去中心化网络给了我们重建这些系统的机会，普通人可以使用这些系统，并可以改进建立在这些系统上的传统金融产品，特别是在贷款方面。

Defi为我们提供了一个新的、透明的、无中介的金融体系

DeFi产品的一个共同主题是它的混合协议，它一方面排除了不稳定性，另一方面提供了去中心化网络的优点。这是通过将加密资产与传统资产（尤其是与锚定美元相关的资产）相结合来实现的。

Makerdao是最**的例子，它使用混合系统来保持1dai=1美元的平均比率，并要求通过锁定不稳定资产来挖矿Dai（价值1美元的代币）。还有一些混合系统使用了“供应弹性”之类的概念，比如Ampleforth或diameter base协议，这听起来有点过时了。为了应对需求的变化，他们通过回扣机制调整流通供给。

回扣机制的目的是通过供给的循环不断平衡需求，保持价格稳定。然而，在市场狂潮中，这种机制并不能像我们最近所经历的那样很好地发挥作用。AMPL福思的价格飙升至历史**点。受一系列激进的回扣措施（即向持有人空投代币）的影响，一旦价格开始下跌，Ampleforth便迅速大幅下跌。

预言机是整个生态学的基础，因为所有的应用都依赖于精确的数据。

复合物是另一种DeFi产品，它允许你通过抵押品借贷资产，并根据借款人和贷款人的需要调整利率。

复合网络由comp持有人管理，他们可以通过提案系统对网络的未来发展进行投票-他们持有的代币越多，投票的权重就越大。随着管理员数量的变化，这将产生有趣的结果。

它有时根据多个预言机报告计算平均值。如果没有那么多的管理员提供数据，可能会计算出错误的价格，这将严重影响到大量的借款人。

随着DeFi产品的崛起，链联无疑成为赢家

在过去的18个月里，预言机机器的使用增长迅速，一些最有影响力的DeFi团队也在使用它们，包括kyber network、fulcrum、opiap network、synthetix等。chainlink的一个主要优势是基于多台预言机的价格。

Bzrx最近发生了一次事故，因为它只依赖kyber network提供的价格数据。这意味着kyber的突然下跌将导致bzrx清算头寸。有了链环，价格数据的供应就去中心化了，这样可以避免这种情况。

然而，根据新加坡理工大学的Bowen Liu和PAWEL Szalachowski发表的研究报告，synthetix的ETH/USD预测数据具有平均2%的常规价格偏差。

虽然目前这是一个很高的标准，但我们必须朝着更准确的价格信息和更具活力的系统努力。当然，这正是链链接所做的。但是，健康的竞争会更好吗？

目前，大多数价格流预测机往往会偏离实际数据。

几个百分点看起来并不多，但当我们建立一个提供贷款、清算事件和利率信息的金融系统时，我们需要准确的数据。

DeFi产品中臭名昭著的“闪贷”或快速结清事件往往与价格预测有关

如果我有一个DeFi产品，并把它的价格拉到bat的价格，比如说，在交易所，人们以bat的价格借入这个产品，那么任何杠杆化的bat头寸都可以通过在交易中的大量抛售来结清。

使用多个数据流和聚合器可以大大降低篡改的风险，因为篡改者有能力推动市场快速发展。

在DeFi-预言机领域有一些新的竞争对手

Dia以为智能合约创建开放金融数据生态系统而闻名。它提供多种价格流，并从多个来源获取数据，包括交易所、其他区块链、欧洲中央银行的外汇汇率、ITINs（国际代币识别码）、Sonia、sofrSTR隔夜利率。

他们的目标是成为“金融数据的****”，这意味着社区可以以开放源代码的形式投票，而不是由中央委员会来投票。Dia不在内部管理、获取或验证数据。相反，这些活动是由其持有人进行的，他们通过加密经济学鼓励并保证其治理货币。这种设计大大提高了透明度。它是一个自下而上的系统，用于清理、汇总财务数据并将其传输到API和以太坊 预言机系统。

该数据库可以处理各种不同的数据流，从高频交易API到高性能的永不改变和无法访问的键值数据库。

有趣的是，dia同时支持多种传统金融数据和加密市场数据，并可根据用户需求定制专属价格数据。

上述由Bowen Liu和pawal Szalachowski发表的论文指出，synthetix和compound等预言机系统缺乏透明度，使得它们很难发现不当操作。

当在CryptoDifference AMA中直接被问及与其他竞争对手相比，dia数据团队的Paul Claudius回答说：

“我们不是一个提供复杂价格模的新数据库。相反，我们专注于****的方法——每个人都可以为了社区发展而参与和评估社区的工作。我们为深入挖矿数据源的数据提供商和社区成员提供奖励。”

在接下来的几个月里，它将成为一个由社区管理的刀。我们的团队（或更广泛的社区）将能够开始基于这种数据生态创建DeFi产品，他们使用的价格流通常由社区审核。

但是什么是一个好的预测因素呢？以下是一些指标

我认为是时候谈谈“一个好的预言机是什么样子”和“我们如何才能建立一个好的数据系统”这里并没有列出所有这些因素，但它们可以帮助读者更好地理解我们应该去哪里。

政府

内部与外部：预言机是专门为协议/应用程序构建的，因此由社区管理？或者它可以被任何第三方在任何时候使用？

计算的选择：谁来选择计算预言机值的方法？预言机的计算模通常是不同的。根据我之前的研究，管理员或票务囤积者决定预言机机器的逻辑是有风险的。用户是否可以选择链上的多个价格流并聚合它们？

预言机的变化：预言机本身的变化是如何确定的？这包括新合同的发布，数据聚合方法的改变，有时还包括完全删除一些数据源。有些预言机计算机需要管理员做出决定。这样公平吗？

透明度

数据源：预言机文档是否足够透明，用户能否轻松检索到预言机数据源？有时这些信息可以在白皮书中找到，但实时数据常常丢失。

数据的精确计算方法和方法是容易获取的吗？通常信息是模糊的。

数据操纵

数据更新频率：预言机多久更新一次数据？市场变化很快。

数据延迟：测量的数据点与其集成到数据流之间的延迟有多长？

许可证跟踪：有关基础原始数据的许可证信息是否可用？（例如汇率数据）

天然气模：谁为维持预言机的运转买单？

尽管有许多因素需要考虑，但在为项目选择预言机时，以上所有内容都是很好的参考。预言机的生态性值得我们持续关注，因为随着DeFi应用的兴起，预言机将受到更多的关注。毕竟，这些Defa应用程序需要准确可靠的数据。否则，人们会损失惨重。

我对预言机的未来充满信心，但我鼓励人们真正了解预言机的影响，并了解他们使用的应用程序所依赖的预言机数据。